境外投資并購(gòu)中盡職調(diào)查的范圍及內(nèi)容梳理境外投資并購(gòu)中盡職調(diào)查的范圍及內(nèi)容梳理境外投資并購(gòu)中盡職調(diào)查的范圍及內(nèi)容梳理反映并購(gòu)雙方行業(yè)情況的內(nèi)容1．目的理解公司所處的宏觀(guān)大環(huán)境，行業(yè)所處的生命周期和前景，市場(chǎng)的規(guī)模、整合度，公司與其競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的各自特點(diǎn)和所占市場(chǎng)份額，今后面臨的機(jī)遇和挑戰(zhàn)2．需要注意的問(wèn)題?當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)發(fā)展?fàn)顩r對(duì)公司的影響？?行業(yè)整體是否處于上升期或是衰退期？?技術(shù)變革是否有可能使行業(yè)不復(fù)存在？?是否有新的內(nèi)資或外資的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手進(jìn)入從而帶來(lái)更好的產(chǎn)品或引發(fā)價(jià)格戰(zhàn)？?公司是否有區(qū)別于競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的優(yōu)勢(shì)？?公司的市場(chǎng)份額是否有下滑趨勢(shì)3．資料搜索指南?行業(yè)年鑒、期刋?行業(yè)協(xié)會(huì)網(wǎng)站?市場(chǎng)調(diào)研顧問(wèn)報(bào)告?公司文件中對(duì)行業(yè)的分析報(bào)告?分析師對(duì)行業(yè)的分析報(bào)告?可比公司招股書(shū)、招債書(shū)或定期報(bào)告中對(duì)行業(yè)和競(jìng)爭(zhēng)的描述?新聞檢索（三）反映并購(gòu)雙方業(yè)務(wù)發(fā)展情況的內(nèi)容1．目的理解公司業(yè)務(wù)和運(yùn)營(yíng)的各主要方面，從側(cè)面驗(yàn)證公司的優(yōu)勢(shì)和不足以及公司發(fā)展戰(zhàn)略的有效性，對(duì)兼并收購(gòu)后所能產(chǎn)生的收入和成本等方面協(xié)同效應(yīng)作估計(jì)。
2．需要注意的問(wèn)題?董事會(huì)記錄和決議中對(duì)過(guò)往成績(jī)和失誤的分析和對(duì)發(fā)展戰(zhàn)略的決策性意見(jiàn)?分銷(xiāo)商、客戶(hù)的集中度是否過(guò)高？?產(chǎn)品單價(jià)是否下滑嚴(yán)重？?新產(chǎn)品是否曾不斷成功推出？?供應(yīng)商的集中度和依賴(lài)度是否過(guò)高？?與分銷(xiāo)商和供應(yīng)商在價(jià)值鏈中所處的談判地位是否在削弱？?生產(chǎn)制造是否有安全隱患，是否符合投資方當(dāng)?shù)氐陌踩螅?生產(chǎn)產(chǎn)能是否存在瓶頸而需立即擴(kuò)建？?是否需要?jiǎng)舆w？?預(yù)期有哪些新產(chǎn)品在近期上市？?對(duì)行業(yè)特殊領(lǐng)域如原油儲(chǔ)備、技術(shù)先進(jìn)性、房地產(chǎn)凈資產(chǎn)值等需要顧問(wèn)評(píng)估意見(jiàn)3．資料搜索指南?公司提供的內(nèi)部資料?公司的網(wǎng)站、管理層報(bào)告、招股書(shū)、招債書(shū)、定期報(bào)告和公告?分析師、評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)對(duì)于公司的分析報(bào)告（四）反映并購(gòu)雙方財(cái)務(wù)信息情況的內(nèi)容1．目的理解公司財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)的基礎(chǔ)假設(shè)，確保公司的作為估值基礎(chǔ)的預(yù)測(cè)的合理性和在近期和遠(yuǎn)期的可實(shí)現(xiàn)性；確認(rèn)公司財(cái)務(wù)報(bào)表的真實(shí)性和準(zhǔn)確性，理解生成財(cái)務(wù)報(bào)表背后的內(nèi)控機(jī)制、報(bào)告機(jī)制、會(huì)計(jì)假設(shè)和估計(jì)，對(duì)歷史財(cái)務(wù)報(bào)表作趨勢(shì)分析，對(duì)公司的稅務(wù)合規(guī)性進(jìn)行確認(rèn)。
2．需要注意的問(wèn)題?公司的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)（包括重大虧損或高額盈利）情況，虧損（如有）的原因是什么？?公司未來(lái)的經(jīng)營(yíng)方向；?根據(jù)近期計(jì)劃或規(guī)劃進(jìn)行的投資項(xiàng)目可能對(duì)公司的控制權(quán)、資金、債務(wù)等方面造成哪些負(fù)面影響？?近期是否曾更換審計(jì)師？審計(jì)師報(bào)告是否有保留意見(jiàn)？審計(jì)內(nèi)容中對(duì)管理層的建議內(nèi)容是否較長(zhǎng)且指出內(nèi)控的許多不足？?會(huì)計(jì)政策是否與投資方所在國(guó)有很大出入？?對(duì)壞帳等的會(huì)計(jì)估計(jì)是否過(guò)于樂(lè)觀(guān)和寬松？?存貨和應(yīng)收帳款帳齡分析?歷史財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)同期比較變化的原因和業(yè)務(wù)上的推動(dòng)因素？?按產(chǎn)品或地域分的分部會(huì)計(jì)報(bào)表分析?按產(chǎn)品或地域分的銷(xiāo)量和單價(jià)、毛利、促銷(xiāo)費(fèi)用、管理人員數(shù)量和人均開(kāi)支、研發(fā)人員數(shù)量和人均開(kāi)支、應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率、存貨周轉(zhuǎn)率，應(yīng)付帳款周轉(zhuǎn)率、資本開(kāi)支占收入比例等比較分析?擔(dān)保訴訟等或有負(fù)債的詳細(xì)分析，包括公司與子公司各項(xiàng)擔(dān)保、保單、委托理財(cái)?shù)葏f(xié)議造成或有負(fù)債的潛在影響分析；如果是外債，還需對(duì)國(guó)別風(fēng)險(xiǎn)及匯率風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行分析；?目前的稅收優(yōu)惠是否在兼并收購(gòu)后還能延續(xù)？公司歷史賦稅是否合規(guī)？bishui操作是否合法？?企業(yè)是否已對(duì)主要資產(chǎn)投保？?土地使用證、房產(chǎn)權(quán)證是否完備？3．資料搜索指南?歷史財(cái)務(wù)報(bào)表及附注?對(duì)歷史業(yè)績(jī)的管理層分析與討論?公司提供的未來(lái)5–10年的財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)?公司提供的過(guò)去2年及今后2年的按季度的財(cái)務(wù)報(bào)表和財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)?過(guò)去的財(cái)務(wù)預(yù)測(cè)與實(shí)際的偏差?財(cái)務(wù)報(bào)表及附注?會(huì)計(jì)師對(duì)管理層的建議書(shū)?獨(dú)立會(huì)計(jì)師盡職調(diào)查報(bào)告?可比公司對(duì)其財(cái)務(wù)業(yè)績(jī)的管理層分析和討論關(guān)于盡調(diào)報(bào)告具體內(nèi)容細(xì)節(jié)詳情可以咨詢(xún)金九國(guó)際工作人員，多年辦理經(jīng)驗(yàn)讓您的境外并購(gòu)更合規(guī)更安全，境外投資備案辦理速度超過(guò)同行業(yè)30%