在全球化的浪潮下，中國(guó)企業(yè)對(duì)外境外直接投資（ODI）的需求不斷增加。根據(jù)商務(wù)部發(fā)布的數(shù)據(jù)，2023年1-7月，中國(guó)對(duì)外非金融類直接投資達(dá)到了5009.4億元，同比增長(zhǎng)了18.1%。這一數(shù)據(jù)清晰地表明，中國(guó)企業(yè)在尋求國(guó)際發(fā)展機(jī)遇方面的熱情愈發(fā)高漲，而“一帶一路”倡議的推動(dòng)更是推動(dòng)了越來(lái)越多中國(guó)企業(yè)選擇在海外尋找發(fā)展機(jī)遇。在這一國(guó)際化的背景下，辦理ODI備案成為了中國(guó)內(nèi)地企業(yè)開(kāi)啟國(guó)際化戰(zhàn)略的第一步。

一、ODI備案辦理的必要性

ODI備案，即境外直接投資備案，是中國(guó)企業(yè)合法開(kāi)展境外投資或境外上市的一項(xiàng)合規(guī)途徑。它不僅有助于中國(guó)企業(yè)拓展國(guó)際市場(chǎng)，還能夠優(yōu)化資源配置、提升企業(yè)的綜合競(jìng)爭(zhēng)力。因此，ODI備案的重要性不可忽視。

二、哪些企業(yè)需要辦理ODI備案？

跨境電商企業(yè)：若企業(yè)從事跨境電商業(yè)務(wù)，特別是涉及大額資金進(jìn)出境，需要提供ODI備案證書。

大額資金出入境企業(yè)：企業(yè)如果需要向境外投資項(xiàng)目匯款或?qū)⒗麧?rùn)回流至國(guó)內(nèi)，必須提供合規(guī)的對(duì)外投資證明，銀行才能進(jìn)行相關(guān)操作。

在海外設(shè)立子公司的企業(yè)：國(guó)內(nèi)公司在海外設(shè)立子公司時(shí)，無(wú)論是開(kāi)立當(dāng)?shù)劂y行賬戶還是需要將資金匯至境外，都需要境內(nèi)母公司提供ODI備案證書，以便銀行批準(zhǔn)相關(guān)交易。

境外上市（紅籌/VIE架構(gòu)搭建）：企業(yè)若有境外上市合規(guī)需求或需要在境外設(shè)立股權(quán)激勵(lì)平臺(tái)等情況，同樣需要辦理境外投資備案。

成立外商投資企業(yè)（WFOE）：當(dāng)企業(yè)成立外商投資企業(yè)（WFOE）并開(kāi)設(shè)資金賬戶時(shí)，銀行通常要求將股權(quán)關(guān)聯(lián)至自然人。如果涉及內(nèi)地企業(yè)，那么內(nèi)地企業(yè)必須辦理ODI備案證書。

香港公司開(kāi)設(shè)境內(nèi)NRA賬戶：對(duì)于香港公司在中國(guó)內(nèi)地開(kāi)設(shè)非居民賬戶（NRA賬戶），銀行同樣要求將股權(quán)關(guān)聯(lián)至自然人。如果牽涉到中國(guó)內(nèi)地企業(yè)，該內(nèi)地企業(yè)也需要辦理相關(guān)ODI備案證書。

三、ODI備案流程

一般情況下，ODI備案申請(qǐng)流程主要包括商務(wù)廳核準(zhǔn)備案、發(fā)改委核準(zhǔn)備案以及銀行部門外匯審核三個(gè)主要環(huán)節(jié)：

發(fā)改委立項(xiàng)：企業(yè)向發(fā)改部門及委會(huì)部門申請(qǐng)項(xiàng)目，報(bào)送項(xiàng)目信息，并要求境內(nèi)投資人簽署必要的法律文件。一旦項(xiàng)目核準(zhǔn)或備案完成，將發(fā)放相應(yīng)的核準(zhǔn)文件或備案通知書。

商務(wù)部審批發(fā)證：商務(wù)部門核準(zhǔn)或備案，發(fā)放《企業(yè)境外投資證書》，企業(yè)在獲得證書后可以在兩年內(nèi)開(kāi)始境外投資活動(dòng)。

外匯管理局備案：銀行將負(fù)責(zé)外匯交易，而外管局將對(duì)其進(jìn)行監(jiān)管。如果涉及到500萬(wàn)美元以上的投資金額，企業(yè)需要向外管部門報(bào)告。外管部門審核后，將發(fā)放《境外直接投資外匯登記證》給境內(nèi)企業(yè)。

需要注意的是，ODI備案的完整辦理周期通常需要兩至三個(gè)月，具體時(shí)間會(huì)取決于商務(wù)部門審核速度和資料的完整性。有些企業(yè)可能會(huì)尋求專業(yè)機(jī)構(gòu)的協(xié)助，以加速備案過(guò)程。

四、ODI備案審查關(guān)注的重點(diǎn)

ODI備案是一項(xiàng)重要的制度安排，旨在規(guī)范境外投資行為、保護(hù)投資方權(quán)益，維護(hù)國(guó)家經(jīng)濟(jì)安全。監(jiān)管部門主要關(guān)注以下三個(gè)方面：

境內(nèi)企業(yè)運(yùn)營(yíng)情況審查：監(jiān)管機(jī)構(gòu)會(huì)考察企業(yè)成立時(shí)間、經(jīng)營(yíng)范圍、經(jīng)營(yíng)狀況、境內(nèi)股東/合伙人情況等，以確認(rèn)境內(nèi)企業(yè)具備真實(shí)投資能力。

投資資金來(lái)源審查：監(jiān)管部門關(guān)注投資資金的真實(shí)性和合規(guī)性，涉及不同來(lái)源的資金如自有資金、借款、募集資金、權(quán)益性資產(chǎn)等。審核方式和關(guān)注點(diǎn)因來(lái)源不同而異。

境外投資項(xiàng)目審查：監(jiān)管部門審查境外投資項(xiàng)目的真實(shí)性和資金去向，要求企業(yè)提供詳細(xì)的資金使用計(jì)劃，以確保資金符合國(guó)家政策導(dǎo)向，不涉及抽逃資金、洗錢等問(wèn)題。

在敏感性行業(yè)和領(lǐng)域，如房地產(chǎn)和娛樂(lè)業(yè)，監(jiān)管部門通常持謹(jǐn)慎態(tài)度。對(duì)于非敏感行業(yè)的境外投資項(xiàng)目，監(jiān)管部門則更加關(guān)注其對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)和產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的貢獻(xiàn)，例如是否能促進(jìn)出口、獲取技術(shù)優(yōu)勢(shì)、創(chuàng)造就業(yè)等。

小結(jié)

ODI備案并非最終目標(biāo)，而是中國(guó)企業(yè)開(kāi)展境外投資的第一步。在辦理備案之前，企業(yè)應(yīng)全面考慮對(duì)外投資情況，明確投資金額、比例，設(shè)計(jì)好投資路徑、風(fēng)險(xiǎn)管控和退出計(jì)劃。為了更順利地推進(jìn)對(duì)外投資，建議企業(yè)及時(shí)尋求專業(yè)機(jī)構(gòu)的協(xié)助，以確保一切順利進(jìn)行，助力企業(yè)實(shí)現(xiàn)國(guó)際化戰(zhàn)略的目標(biāo)。