由于證監(jiān)會對私募行業(yè)的整頓，合規(guī)管理愈加規(guī)范，私募基金管理人隨時面臨被列入異常名錄的情況。

那么一般會因為什么原因被列入異常？管理人要如何應對？對管理人又有哪些影響？

*壞的結(jié)果就是被注銷私募資質(zhì)

異常情況的處理流程：

1.基金業(yè)協(xié)會通過發(fā)送郵件的方式通知管理人在三個月內(nèi)委托有資質(zhì)的律師事務所出具專項法律意見書，針對郵件中協(xié)會所提事項進行回復；

2.出具專項異常法律意見書的律所和簽字律師是有一定要求的，應當具有相應的資質(zhì)和執(zhí)業(yè)能力，須符合：

l 此前未給該管理人出具登記意見書；

l 在證券基金法律業(yè)務方面經(jīng)驗豐富；

l 出具意見書的律所以及簽字律師，*近三年未曾受到證監(jiān)會的****或被采取行政監(jiān)管措施，也沒有被協(xié)會列入不予接受法律意見書的限制性名單。

異常的一般原因：

(一)按照《公告》應當提交專項法律意見書的異常經(jīng)營情形。

(二)根據(jù)《關于加強私募基金信息報送自律管理與優(yōu)化行業(yè)服務的通知》 (中基協(xié)字 (2021) 107號) 被列入信息報送異常機構(gòu)，且超過12個月仍未完成整改的情形。

(三)截至本通知發(fā)布之日，仍未在資產(chǎn)管理業(yè)務綜合報送平臺(以下簡稱“AMBERS系統(tǒng)”) 選擇機構(gòu)類型的情形。

(四) 其他類私募基金管理人(不含QDLP等試點機構(gòu)) 無在管私募基金的情形。(五) 除第(四)類情形外，在管私募基金全部清算后，超過12個月持續(xù)無在管私募基金的情形。(六) 被金融監(jiān)管部門、司法機關、其他行政機關認定為不能持續(xù)符合登記備案條件，或被認定為經(jīng)營異常，且建議協(xié)會啟動自律處置程序的情形。

(七) 法律法規(guī)和協(xié)會自律規(guī)則規(guī)定的其他不能持續(xù)符合登記備案條件的情形。根據(jù)《關于建立“失聯(lián)(異常)”私募機構(gòu)公示制度的通知》 (中基協(xié)發(fā) (2015) 14號) 在協(xié)會疑似失聯(lián)公告發(fā)布后，符合失聯(lián)找回條件的私募基金管理人存在上述情形的，適用本通知。

注：第一項所示《公告》即《關于私募基金管理人在經(jīng)營異常情形下提交專項法律意見書的公告》，內(nèi)容規(guī)定如下：

私募基金管理人及其法定代表人、**管理人員、實際控制人或主要出資人出現(xiàn)以下情形，可能影響私募基金管理人持續(xù)符合登記規(guī)定時，應當向中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(以下簡稱協(xié)會)提交專項法律意見書:(一)被公安、檢察、監(jiān)察機關立案調(diào)查的;

被行政機關列為嚴重失信人，以及被人民法院列為失信被執(zhí)行人的;

)被證券監(jiān)管部門給予****或被交易所等自律組織給予自律處分，情節(jié)嚴重的;四)拒絕、阻礙監(jiān)管人員或者自律管理人員依法行使監(jiān)督檢查、調(diào)查職權或者自律檢查權的:因嚴重違法違規(guī)行為，證券監(jiān)管部門向協(xié)會建議采取自律管理措施的;

(六)多次受到投資者實名投訴，涉嫌違反法律法規(guī)、自律規(guī)則，侵害投資者合法權益，未能向協(xié)會和投資者合理解釋被投訴事項的;

(七)經(jīng)營過程中出現(xiàn)《私募基金登記備案問答十四》規(guī)定的不予登記情形的;

(八)其他嚴重違反法律法規(guī)和《私募基金管理人內(nèi)部控制指引》等自律規(guī)則的相關規(guī)定，經(jīng)營管理失控出現(xiàn)重大風險，損害投資者利益的。

怎么解除異常呢？

通常管理人被協(xié)會列入異常經(jīng)營名錄之后會向其發(fā)送郵件，要求其委托有資質(zhì)的律師事務所出具專項法律意見書，詳細說明情況，同時法律意見書需要有明確的結(jié)論性意見。

管理人在收到郵件后可以選擇自主注銷。自動注銷的，機構(gòu)內(nèi)的股東、高管均不會受到影響。若是三個月內(nèi)沒能按時提交意見書，或者法律意見書不被接受，那么將面臨被協(xié)會注銷的境地。

被注銷的管理人不得重新登記，其法代、高管以及其他從業(yè)人員將被協(xié)會予以紀律處分，甚至取消基金從業(yè)資格，加入黑名單。

私募基金管理人若想解除異常，就需要按照協(xié)會的通知要求進行整改，在專業(yè)服務機構(gòu)或者律師的指導之下完善本機構(gòu)內(nèi)的各項內(nèi)容，這樣才能保證及時有效地解除異常。如有相關需求，請聯(lián)系瑞贏企服集團。及時是高端律所認為無法處理的業(yè)務，我們都可以研究。

私募基金列入異常名錄怎么解決

私募基金是一種特殊的投資工具，在資本市場中扮演著重要的角色。然而，有時候私募基金可能會因為某些原因被列入異常名錄，給投資者帶來一定的困擾。針對這種情況，以下從多個角度出發(fā)，為您詳細描述解決私募基金列入異常名錄的方法。

合規(guī)管理

合規(guī)管理是解決私募基金列入異常名錄問題的首要步驟。要確保私募基金遵守相關的法規(guī)和規(guī)章制度，合規(guī)管理包括但不限于：

• 確保投資行為符合監(jiān)管部門的規(guī)定。

• 建立完善的投資決策流程和風控制度。

• 加強內(nèi)部管理，包括信息披露、投資者保護等。

提升透明度

私募基金行業(yè)的透明度對于投資者的信任至關重要。私募基金管理人應通過以下方式提升透明度：

• 定期向投資者披露基金運作情況，包括基金規(guī)模、投資策略、投資組合等。

• 加強與監(jiān)管部門的溝通和合作，提供必要的信息披露，并接受監(jiān)管部門的監(jiān)督。

• 建立健全的投資者權益保護機制，維護投資者的合法權益。

風險控制

風險控制是私募基金解決列入異常名錄問題的重要手段。私募基金管理人應該：

• 加強對投資項目的盡職調(diào)查，評估風險和收益的平衡。

• 建立風險管理體系，及時發(fā)現(xiàn)和應對各類風險。

• 優(yōu)化投資組合，降低系統(tǒng)性風險，提高資產(chǎn)配置的穩(wěn)定性。

選擇專業(yè)機構(gòu)

如果您對私募基金的解異常工作不太熟悉或沒有足夠的時間精力，您可以選擇尋求專業(yè)的機構(gòu)幫助。

• 咨詢服務公司可以為您提供專業(yè)的解決方案并協(xié)助您處理異常情況。

• 風險評估機構(gòu)可以幫助您識別潛在的風險并提供相應的應對策略。

• 律師事務所可以為您提供法律咨詢和辯護服務。

當您的私募基金列入異常名錄時，首先要確保私募基金合規(guī)管理，提升透明度，加強風險控制。如果需要，選擇合適的專業(yè)機構(gòu)尋求幫助解決問題。持續(xù)的合規(guī)和風險控制是保障私募基金穩(wěn)健發(fā)展和投資者利益的關鍵。

瑞贏企服（北京）咨詢服務有限公司是一家專業(yè)的咨詢服務公司，提供私募基金合規(guī)管理、風險評估和解決異常問題等服務。我們擁有豐富的經(jīng)驗和專業(yè)團隊，致力于為客戶提供全方位的支持和幫助。如果您有任何關于私募基金的問題或需要解決異常情況，請隨時聯(lián)系我們。